Дискутировал на текущей неделе по поводу известной проблемы «почему мы не вышли из позиций в начале падения рынка?». Аргумент вида «искажение результатом» был встречен шквалом утверждений, что можно было все продать и потом, когда рынок развернется, войти в него снова.

Тут я подумал, что хорошо бы прикинуть простую модель с примером использования плеча. Тут должен быть дисклеймер, что это ни разу не реклама заемных средств брокера.
Если вы используете плечи – значит вы отдаете себе отчет как это работает и принимаете на себя все сопутствующие риски.

Поэтому предположим, что про вероятную просадку все всё понимают. Но в данном случае речь пойдет про конкуренцию в прибыли. Оказывается, что снижая риск – вы действительно снижаете потенциальную прибыль)

В данном случае хорошо видно как работает позиционный рычаг, то есть использование большего количества акций.

В предполагаемом расчете есть конечно же несколько упрощений:

1)      Мы вряд ли умеем правильно добавлять позицию на росте, поэтому в варианте «без плеча» мы просто один раз покупаем;

Вернемся к сравнению лидеров и отстающих.

В потребительском секторе явный лидер – это Икс 5.

При этом интересно посмотреть динамику индекса МосБиржи и отстающего Магнита с момента остановки торгов ГДРками.

С момента запуска торгов новыми акциями также присутствует опережающая динамика.

Будет ли спринт в догонялки?

Всем удачных инвестиций!

Месяц закрылся хорошо, но пока не пробили сопротивление.

Недельное закрытие намекает на небольшую остановку. Возможно стоит подождать следующего...

Сравнивая динамику двух компаний золотодобытчиков с рублёвой стоимостью золота, сталкиваешься со стандартной проблемой выбора.

При основном тезисе, что золото будет расти, придётся решить для себя — какую из школ кунг-фу поддерживать.

Школа дракона, где лидер будет оберегать сокровища Эребора от влаги.

Или

Школа пьяного мастера, где отстающий и вечно шатающийся выдумщик может внезапным ударом свалить самого диковинного ящероподобного зверя.

Всем удачных инвестиций!

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией!

Одним из моих любимых контртрендовых сигналов являются дивергенции. Когда они появляются по нескольким индикаторам примерно в одно время, то ещё лучше.

Правда за последнее время вероятность положительного срабатывания дивергенций сильно упала. Но это не значит, что ими стоит пренебрегать.

Всем удачных инвестиций!

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией!

В очередной раз (третий) за последние 3 месяца индекс МосБиржи подходит к нижней границе диапазона. Кто-то может разглядеть треугольник, кто-то видит просто боковой коридор.

Вариантов как обычно 3:

1) Выход вниз с первоначальным минимальным движением на ширину диапазона/треугольника — это потенциал снижения до уровня 2220;

2) Продолжение динамики внутри диапазона, то есть движение от нижней границы до верхней (2550 — 2800);

3) Выход вверх из диапазона с первоначальным движением до уровня 3100.

Основной вопрос вероятности каждого из сценариев.

Например, если дать одинаковую вероятность, то получится, что 0,33*(-0,14)+0,33*0,09+0,33*0,2=(-0,0462)+0,0297+0,066=0,0495

Или общий результат равен примерно +5%.

В целом, можно попробовать половить рыбку в мутной воде.

P.S. Похоже, что удобнее использовать IRUS2, так как тут есть дополнительная (вечерняя) сессия.

Всем удачных инвестиций!

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией!

В TradingView появился индикатор сезонности. Выглядит симпатично, но хотелось бы больше вариантов для обработки.

Данные по изменению индекса МосБиржи с 2014 года.

Интересно было посмотреть, как изменялся индекс примерно с начала ноября и по конец года.

Среднее изменение положительное = «+1,65%». Правда количество положительных и отрицательных исходов — 50 на 50.

Но если взять последние 3 года, то результат будет печальным. Все три раза индекс снижался, а средний результат составил = «-5,86%».

Если принять во внимание, что индекс находится около годовых минимумов, то становится тревожно.

Наконец дождались неплохих сигналов.

По многим бумагам есть паттерны для локального разворота. Насколько продолжительным и сильным он будет — это уже другой вопрос.

Сейчас же интересует лайн-ап текущего фестиваля, и группы какого музыкального жанра будут выступать в первую очередь.

Индекс нефти и газа выглядит внушительно. Относительная динамика к индексу МосБиржи вышла на новые максимумы. Вероятная фигура на самом индексе молчаливо смотрит с надеждой.

Менее очевидная история с чёрной металлургией. Сложно выбрать кто же из трёх сестёр симпатичнее. В относительной динамике был ложный пробой предыдущего минимума. Теперь же сформировались дивергенции по RSI и MACD. Говорит ли это о том, что они будут опережать — пока нет, но о покупке стоит задуматься.

Слушайте любимую музыку!

Важно проанализировать структуру текущего снижения индекса МосБиржи, чтобы попытаться ответить себе на вопрос: продолжаем дальше, отскакиваем или разворачиваемся?

Продолжаем дальше:

Постепенное движение с одинаковой скоростью и планомерным преодолением поддержек.

Сначала уровень 3030-3040, потом 2900, 2800, теперь 2650. Все они выступали поддержкой, были пробиты вниз и затем подтверждены возвратом снизу, откуда продолжилось снижение. Ближайший локальный уровень 2525.

Каждое последующее коррекционное движение становилось короче по длительности, с 20 июня по 3 июля — 10 торговых сессий, с 16 июля по 25 июля — 8 торговых сессий, с 6 августа по 14 августа — 7 торговых сессий. При этом сила этих отскоков также снижалась: 7,7% — 6% — 3,8%.

Движение последних четырёх торговых сессий уже давало в пике 6% отскока. Это вполне логично, так как произошло после длительной исторической «красной серии».

Отскакиваем:

Соответственно, можно предположить, что после получившегося ускорения падения, новой исторической статистики «красных дней», увеличения волатильности, мы можем получить продолжительный и сильный отскок, но пока в рамках текущего падающего тренда. Это вполне вписывается в классические «медвежьи ралли».

Индекс широты рынка = 0%

Всем удачных инвестиций!
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией